슈퍼 데이터 주간 도래: 비농업 고용 지표가 목요일로 앞당겨져 발표, 미-이란 갈등 재격화, 월말 포트폴리오 조정으로 변동성 리스크 확대

BlockBeats 뉴스, 6월 28일. 이번 주 글로벌 시장은 여러 요인이 겹친 고도로 복잡한 국면을 맞이한다: 슈퍼 데이터 주간, 비농업 고용 지표 조기 발표, 월말·분기말·반기말 기관 포트폴리오 조정, 그리고 미-이란 갈등의 재격화로 시장 변동성이 크게 치솟을 전망이다.

지정학적 측면에서, 미-이란 휴전 합의 이후 긴장 상태는 완화되지 않았다. 토요일 미군은 이란 목표물에 대해 2차 공습을 감행했으며, 그 원인은 이란 드론이 200만 배럴 이상의 원유를 실은 파나마 선적 유조선 'Kiku'호를 격침시킨 데 있다. 이란 혁명수비대는 즉시 쿠웨이트와 바레인을 향해 미사일 및 드론으로 반격했으며, 어떤 합의 위반 행위도 '파괴적 대응'을 초래할 것이라고 경고했다. 호르무즈 해협의 위험이 다시 고조되면서, 이전에 72달러 부근까지 하락했던 유가는 재반등 압력을 받고 있다. 독일 코메르츠방크는 시장이 공급 회복에 대해 지나치게 낙관적이라고 경고하며, 쿠싱 원유 재고가 시스템 안정에 필요한 수준 이하로 떨어졌다고 지적했다.

데이터 측면에서는, 7월 4일 미국 독립기념일 휴장으로 인해 이번 비농업 고용 보고서가 목요일(7월 2일)로 앞당겨 발표되며, 시장은 6월 신규 고용 13만 명을 예상하고 있다. 이번 주 데이터 일정은 빡빡하게 짜여 있으며, 화요일 JOLTS 구인 건수, 수요일 ADP 고용 및 ISM 제조업 PMI, 유로존 6월 CPI 잠정치 등 여러 데이터가 교차하며 시장에 영향을 미칠 것이다. 또한, 지난주 발표된 5월 PCE는 전년 대비 4.1%로 상승해 약 3년 만에 최고치를 기록하며, 연준의 연내 금리 인상 기대감을 더욱 강화했다.

자산 성과 측면에서, S&P 500 지수는 상반기 누적 7% 이상 상승했고, 필라델피아 반도체 지수는 3월 저점 대비 85% 급등했으나, 이번 주 나스닥은 4% 이상 하락했다. 금은 강력한 미국 데이터와 인플레이션 압력 속에서 4100달러를 지키지 못했지만, Kitco 조사에 따르면 기관과 개인 투자자 모두 주로 약세 전망을 보이고 있다. JP모건은 이번 주 S&P 500 연말 목표치를 7200포인트에서 7800포인트로 상향 조정했으나, 여러 기관은 투자자들이 하반기 진입 시 신중을 기하고 변동성이 창출하는 매수 기회를 기다릴 것을 권고했다.