「AI 주식의 신도 스스로를 지키기 어렵다」: Leopold가 자금 조달을 모색하는 가운데, Serenity는 이미 50% 하락

BlockBeats 뉴스, 7월 30일 - 최근 AI 거래가 급격히 냉각되면서 미국 증시부터 아시아 기술주까지 하이 베타 자산이 전반적으로 압박을 받고 있습니다. 나스닥 100 지수는 고점 대비 뚜렷이 하락했으며, 다수의 AI 인프라, 클라우드 컴퓨팅, 전력 및 반도체 체인 관련 주식이 두 자릿수 하락률을 기록했습니다. 한국의 KOSPI는 이번 매도세의 증폭판 역할을 하며, 6월 중순 고점 대비 거의 40% 가까이 후퇴했고, 장중 최대 낙폭은 44%에 육박하기도 했습니다. 이전에 자금의 집중적인 추종을 받았던 AI 컴퓨팅 파워 체인은 현재 빠른 레버리지 해소와 가치 재평가를 겪고 있습니다.

이러한 상황에서 한때 큰 인기를 끌었던 각종 '주식의 신'들도 하락장에서 무사히 지키지 못했습니다. <파이낸셜 타임스> 보도에 따르면, 전 OpenAI 연구원 Leopold Aschenbrenner가 설립한 AI 테마 헤지펀드 'Situational Awareness'가 새로운 자금 유치를 모색 중입니다. 최근 AI 관련 주식이 크게 조정된 후, AI 산업 체인에 고집중 투자하기로 유명한 이 펀드는 상당한 손실을 입었으며, 투자자 소통 및 잠재적 자산 매각 등을 통해 자본을 보충하고 있습니다.

이번 자금 조달은 AI 거래 쇠퇴 이후 상징적인 사건으로 빠르게 자리 잡았습니다. 지난 1년 동안 시장은 컴퓨팅 파워, 칩, 전력 및 클라우드 인프라에 높은 가치를 기꺼이 지불했지만, 한국 KOSPI, 나스닥 100 및 다수의 AI 인프라 주식이 급격히 변동하면서 자금은 AI 산업 체인의 수익 주기, 레버리지 리스크 및 포트폴리오 과밀도를 재평가하기 시작했습니다.

유사한 하락은 중국어 투자 커뮤니티에서 익숙한 '백모 주식의 신' Serenity에게도 나타났습니다. Serenity는 X 플랫폼에서 활동하는 익명 트레이더로, 규제 문서에 전체 포지션이 공개되지 않아 외부에서는 그의 실제 포지션과 포트폴리오 비중을 확인할 수 없습니다. 그러나 그는 이전에 자신의 AI 공급망 프레임워크를 여러 차례 공개적으로 논의했으며, 포트폴리오가 스토리지, 포토닉스, 로봇공학, 상류 반도체 등 'AI 병목' 부문에 집중되어 있다고 밝혔습니다.

Serenity의 급부상은 산업 체인 깊숙한 곳의 고탄력 종목을 사전에 발굴한 덕분입니다. 그는 SIVE, NBIS, AXTI, CCXI 등의 방향을 지목하며, CPO 광원, InP 소재, AI 클라우드, 휴머노이드 로봇 등 세부 트랙을 포괄했습니다. 시장이 순풍일 때, 이러한 주식의 탄력성은 주류 기술주보다 훨씬 높았으며, 이는 Serenity가 소셜 플랫폼에서 빠르게 신화가 되는 계기가 되었습니다.

그러나 고탄력 자산의 역효과도 마찬가지로 강력했습니다. 7월 중순, Serenity는 X에서 최근 시장 급락 이후 자신의 포트폴리오가 이번 달 최대 49.4% 하락했다고 밝혔습니다. 그는 이후 1.4배 레버리지를 사용했고, 집중 투자한 스토리지 및 포토닉스 기초 자산이 평균 약 35% 하락한 점을 고려하면 포트폴리오 하락이 49%에 가까운 것은 놀라운 일이 아니라고 설명했습니다.