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2024 년 레이스 트랙 전망

Biteye

이 글을 읽으려면 55 분

이 글은 2024년 암호화폐 시장의 7가지 트랙 분석과 전망을 소개합니다.

원문 제목: <Biteye 2024 년도 트랙 전망>

원문 출처: Biteye

1월 11일, BTC ETF가 드디어 SEC의 승인을 받았고, 오늘 11개의 BTC ETF가 공식적으로 미국 주식시장에 상장되어 거래를 시작했습니다. 이틀 동안은 암호화폐 역사상의 기념비적인 순간이었습니다. ETF가 BTC를 보다 대중적인 세계로 이끌며, 그리고 3월 말에 다가온 BTC 하프닝으로, 2024년은 확실히 암호화폐 트랙에서 매우 중요한 한 해가 될 것입니다.

그렇다면 2024년에는 어떤 트랙이 우리가 주목할 가치가 있는 것일까요? 본 호에서는 여러분을 위해 Biteye 커뮤니티 동료들이 공동으로 작성한 2024년 7가지 트랙 분석 및 전망 자료를 제공합니다.

01 BTC 생태계

2023년을 회상해 보면, BTC 생태계의 핵심 내러티브가 명확히 드러났습니다. 3월 8일, Domodata가 BRC20 표준을 제안한 후, 수많은 문장이 빠르게 BTC 메인 체인 상에 번성했습니다. 새 자산의 내러티브가 BTC의 내러티브와 결합되면서, 한 해 동안 최초의 문장 자산 ORDI가 10억 달러 시가총액을 돌파했습니다.

거래가 늘어남에 따라 네트워크 혼잡과 고액 거래 수수료의 문제가 나타나기 시작했으며, 인기 있는 문장이 Mint될 때, BTC의 GAS 수수료는 보통 사용자가 받아들일 수 없는 수준으로 상승했습니다. BTC의 확장성 수요도 미래 내러티브 무대에 오르면서, 그렇다면 BTC 생태계의 후속 발전 방향 중 우리가 주목해야 할 것은 무엇인가요?

1. BTC 새 자산 발행 프로토콜

Atomicals은 Ordinals와 BRC20에 최적화된 프로젝트로, BRC20이 중앙집중식 체인 아래 인덱스에 지나치게 의존하는 문제를 해결했습니다. 이는 비트코인의 UTXO 모델을 활용하고 확장하여, 각 샤토시의 UTXO를 특정 Atomical 토큰 또는 디지턀 개체로 만들었습니다. $ATOM은 Atomicals의 첫 번째 토큰으로, POW 방식으로 채굴되며, 보다 탈중앙화되고, BTC의 원념론적 사상과 부합하여 기술적 우위성 때문에 현재 커뮤니티의 강한 합의를 얻고 있습니다.

SRC-20은 Stamps 프로토콜에 기반한 토큰 표준으로, BTC Stamps는 @mikeinspace가 창안했으며, Ordinals와의 주요한 차이점은 Ordinals의 이미지/텍스트 정보가 증거 데이터에 저장되는 반면, Stamps 데이터는 거래 출력에 저장되어 있어 Stamps가 항상 BTC 체인 상에 존재할 수 있다는 점을 강조하며, 전체 노드가 해당 데이터를 동기화해야 합니다.

빗맵(Bitmap)은 BTC 생태계에서 최초의 메타버스 프로젝트로, 비트코인 블록의 각 거래 입력을 지역(지형)으로 매핑하여 블록 또는 지역을 형성합니다. 빗맵은 또한 BRC-420 프로토콜을 제안했는데, BRC420은 빗맵을 기반으로 한 자산 프로토콜로, 여러 개의 서명을 조합하여 복잡한 서명을 형성함으로써 소형 캐릭터부터 애완동물, 다양한 자산까지 창출합니다.

기타 새로운 프로토콜로는 CBRC, Veda, Rune, Sat 등이 있습니다.

2、BTC 인프라

현재 주요 BTC 인프라 프로젝트는 다음과 같습니다. 미래의 BTC 인프라는 주로 다음과 같은 주요 방향으로 나눠질 것입니다:

· 크로스체인 다리

· IDO 플랫폼

· DEX 거래소

· 대출 플랫폼

· 거래 시장

3、BTC 확장 솔루션

BTC 확장 솔루션의 개발 방향은 주로 두 가지 방법이 있으며, 하나는 레이어 2인 라이트닝 네트워크이고 다른 하나는 사이드체인입니다.

1) 라이트닝 네트워크(Lightning Network)

라이트닝 네트워크는 Joseph Poon과 Tadge Dryja가 2016년에 제안한 비트코인 레이어 2 솔루션 중 하나입니다.

라이트닝 네트워크는 결제 채널로 구성되어 있으며, 빠르고 저렴한 수수료로 거래를 실현하고자 하며, 사용자들이 체인 상에서 비인증된 결제를 수행할 수 있도록 하지만, 최종 결제는 메인 체인에서 이루어지며, 이론적으로 라이트닝 네트워크는 초당 수백만 건의 거래 처리 속도를 달성할 수 있습니다.

Taproot 자산 프로토콜은 라이트닝 네트워크 개발팀 Lightning Labs가 2023년 10월 19일에 제안한 자산 발행 프로토콜로, 타프룻(Tarproot) 자산의 주요 발행 및 거래 플랫폼은 Nostr Aeest이며, 해당 토큰인 TREAT 및 TRICK ($TREAT & $TRICK)은 현재 대부분의 스테이킹에 사용되어 새로운 것을 만듭니다.

2) 사이드체인

Stacks($STX)： 스택스(Stacks)는 현재 BTC 생태계에서 가장 발전한 L2로, 스택스 검증 메커니즘은 POX(Proof of Transfer) 합의 알고리즘을 사용합니다.

거래의 안전성을 보장하기 위해 거래를 패킹한 후, 스택스 체인의 거래 블록 정보를 비트코인 네트워크로 브로드캐스트하여 트랜잭션을 안전하게 합니다.

스택은 완전한 실행 환경을 갖추고 있습니다(즉, 이더리움 등의 체인에서 구축 가능한 모든 애플리케이션을 스택스 레이어에 구축할 수 있음).

스택스의 거래 검증자와 채굴자는 각각 $STX 및 $BTC를 스테이킹하여 네트워크 보안을 유지하고 $BTC 및 $STX 토큰을 채굴할 수 있습니다.

스택스의 로드맵을 보면, 올해 1분기에 발표된 나카모토 네트워크 출시 및 SBTC 출시가 스택스 발전의 중요한 마일스톤이 될 것으로 예상되며, 주목할 가치가 있습니다.

3) 기타

상기 언급된 프로토콜 외에도 BTC 확장 솔루션으로 주목할 만한 것으로는 RGB 프로토콜, 비트코인 사이드체인 프로젝트 루트스톡($RIF), BitVM, BEVM 등이 있습니다.

02 모듈화 블록체인과 데이터 가용성 DA

1. 모듈화 블록체인

모듈화 블록체인은 특정 기능(예: 실행 Execution, 합의 Consensus, 결제 Settlement 또는 데이터 가용성 DA)에 특화된 블록체인으로, 다른 블록체인이나 서비스에 의존하여 나머지 작업을 수행합니다.

이러한 설계는 프로젝트의 보안을 강화하고 프로젝트 팀이 핵심 기능 개발에 집중할 수 있도록 합니다.

모듈화 블록체인은 블록체인의 각 기능과 구성 요소를 분리함으로써 전통적인 단일 체인의 성능 병목 현상을 해결하며, 각 모듈은 전문 공급업체를 사용하여 맞춤형 블록체인에 대한 가능성을 제공합니다.

주목할 모듈화 블록체인 프로젝트는 다수 있습니다:

·Celestia($TIA)

Celestia는 DA를 구현하기 위해 오프체인 방식을 채택했습니다. 즉, Reed-Solomon 코드 및 전용 네임스페이스 Merkle Tree 구조를 사용하여 데이터 가용성을 보장하며 DA를 더 저렴하고 효율적인 방식으로 수행합니다.

Celestia는 이미 코인을 발행했지만, 계정 내에서 스테이킹하여 Celestia를 사용하는 모든 모듈화된 프로젝트에간접적으로 참여할 수 있습니다. 최근 Cosmos 생태계의 많은 프로젝트들도 Celestia 스테이킹 계정을 에어드랍 대상으로 지정했습니다.

·Manta

Manta Network는 ZK 애플리케이션을 위한 모듈화된 블록체인이자 ETH 메인넷의 데이터 가용성 레이어를 Celestia의 Layer2로 전환한 최초의 블록체인입니다.

작년 12월부터 Manta가 DA를 ETH 메인넷에서 Celestia로 전환한 이후, 거래 수수료가 99.8% 감소했습니다. 현재 Manta의 TVL은 OP 및 Arb에 이어 80억 달러를 넘어섰습니다.

·AltLayer

AltLayer는 분산형 Rollup 서비스 프로토콜로, 전체 스택이 모듈화로 설계되어 사용자는 자신의 필요에 따라 Rollup을 선택할 수 있습니다.

Rollup SDK는 Arbitrum Orbit, OP Stack 등을 지원합니다. 데이터 가용성 레이어는 Eigenlayer, Celestia, Astria를 지원합니다.

AltLayer는 이미 첫 번째 단계 테스트넷 및 OAT를 출시했으며, 이후 테스트넷 임무를 주시할 수 있습니다. 미래에는 OAT에 에너지를 공급할 수 있으며, 이전에 Altlayer는 Ottie NFT 시리즈를 출시했는데, 해당 시리즈는 향후 토큰 에어드랍 기회를 가질 수 있습니다.

·Cevmos

Cevmos는 Cosmos EVM 애플리케이션 체인 Evmos와 Celestia가 협력하여 개발한 롤업 스택으로, Celestia 상에서 EVM 롤업을 기반으로 하는 최고의 결제 레이어가 되도록 목표로 합니다.

Cevmos는 Celestia, Evmos 및 Cosmos의 약자입니다.

2. 데이터 가용성 계층

데이터 가용성 계층은 모듈화된 블록체인의 주요 개발 방향 중 하나이며, Celestia는 데이터 가용성 계층에 특화된 모듈화된 블록체인입니다.

데이터 가용성은 주로 거래 데이터의 공개 저장을 통한 검증 서비스를 의미합니다. 데이터 가용성 계층은 데이터의 정확성, 안전성 및 검증 용이성을 보장할 수 있습니다. 현재 상황에서 가장 직접적인 이점은, 데이터 가용성 계층이 프로젝트 팀과 사용자의 Gas 수수료를 크게 줄일 수 있다는 것입니다.

현재 ETH L2는 Calldata를 ETH 메인넷에 업로드해야 하며, 이는 ETH 메인넷이 데이터 가용성을 담당하므로 매우 큰 비용이 발생합니다.

이전에 언급한 Manta의 수수료 대폭 감소를 통해 보면, 비용 절감만 고려해도 현재의 시장 열풍과 함께 DA가 Web3 프로젝트팀의 실질적인 요구사항임을 쉽게 알 수 있으며, 시장 전망이 매우 광활하다는 사실을 알 수 있습니다.

그러나 함께 발생하는 문제는 대형 시장이라는 것이며, 이는 DA 사이의 경쟁, DA 전쟁을 의미합니다. 앞으로 얼마든지 많은 DA 신규 프로젝트들이 차례대로 온라인 상에 올릴 것입니다(다음은 DA 서비스 제공자로, DA 서비스를 사용하는 사용자는 제외됨):

· Avail은 Polygon 팀이 이끄는 모듈화된 블록체인 프로젝트로, Celestia의 주요 경쟁상대입니다. 현재 테스트넷 단계에 있으며, Avail은 Celestia 프로젝트의 대비로 볼 수 있으며, 이미 '노드 충돌' 인센티브 테스트넷을 출시했으며, 사용자는 노드 운영에 참여하여 수익을 얻을 수 있습니다.

· Fuel은 Celestia와 달리 실행 계층을 다루는 모듈화된 블록체인으로, SwayLang 언어를 사용하며, 현재 해당 Zealy 신분을 획들할 수 있습니다.

· EigenDA는 Eigenlayer가 제공하는 저비용 대규모 롤링 데이터 가용성을 제공하며, ETH 재저금보안으로 보호됩니다. Eigenlayer에 참여하여 이 프로젝트에 참여해 볼 수 있습니다.

동시에, 일부 오래된 프로젝트들도 독자적인 DA를 지원할 예정입니다. 그 때, 어느 DA를 선택할 것인가가 시장 경쟁의 핵심 부분이 될 것입니다.

예를 들어 ETH의 Danksharding은 본질적으로 DA이며, 해당 검증 기술은 Celestia보다 더 복잡합니다.

이더리움 창시자 비탈릭은 자사의 DA 기술을 여러 차례 예찬했으며, 제3자 DA 서비스를 사용하는 것은 자사의 DA 위에 수수료를 받는 것으로 보지 않을 것이라고 소셜 미디어에서 여러 차례 언급했습니다.

본질적으로 DA는 프로젝트 측면을 위한 비즈니스이며 사용자 측면의 인식과는 크게 관련이 없으므로, DA 프로젝트 측면의 소프트 스킬, 선입권, 인적 관계, 발언 권한 등이 기술 세부 사항보다 더 중요할 수 있습니다. 올해, DA 전쟁은 매우 흥미로울 것입니다.

03 DePIN

Biteye의 2023년 전망 보고서에서 예상된 대로 DePIN이 핫한 트랙이 되었습니다. 암호화 통화 공동체는 재정 이외의 대규모 실용적 시나리오를 찾은 것으로 보입니다.

DePIN은 탈중앙화된 물리적 기반 네트워크를 의미하며, 암호화 통화 보상 및 조정을 사용하여 탈중앙화된 인프라 시작 및 운영을 촉진합니다.

DePIN은 가상의 암호화 통화 공동체와 현실 세계의 중요한 연결고리로 작용하며 데이터 보안을 증진하고 효율적인 산업 자원 조율을 촉진함으로써 우리의 삶을 더 나아지게 하고 암호화 통화의 실용적 가치와 매력을 더 많은 사람들에게 알립니다.

프로젝트 초기에는 DePIN이 토큰이나 에어드랍을 사용하여 사용자들이 생태계 구축에 참여하도록 장려하고, 더 구체적인 제품을 제공하기 위해 강력한 개발자들을 유치합니다.

더 많은 사용자가 제품이나 서비스를 이용함에 따라 프로젝트 수익이 증가하며, 이 소득은 시장 관리 및 추가 마케팅에 사용됩니다. 수요자 및 공급자에게 반환을 제공하고 더 많은 참여자를 유도하여 시장 자금을 환기시키고 번성하는 생태계를 만들기 위한 자극을 제공합니다.

상장 시기에는 DePIN이 긍정적인 피드백 루프 효과를 얻을 것으로 예상되며, 최근에는 바이낸스와 OKX의 관심을 받아 DePIN 주제의 소개 비디오가 제작되었습니다.

Messari와 Escape Velocity의 공동 연구 보고서에서는 DePIN 트랙을 컴퓨팅, 무선, 에너지, 인공 지능, 서비스 및 센서로 분류했습니다.

아래에서 각 하위 트랙별 주목할 만한 대표 프로젝트를 소개하며, 투자 권유는 아닙니다. 독자는 계속해서 사회적으로 혁신적인 재미있는 프로젝트를 발견하고 탐구할 수 있습니다.

· 컴퓨팅

머신 러닝 및 AIGC의 추진으로 데이터 생성량이 기하 급수적으로 증가했으며, 이는 더 안전한 분산 저장에 대한 요구를 촉진하였습니다. Filecoin($FIL)은 저장 트랙의 선두이며, DePIN 트랙에서 수익 순위 상위에 속합니다.

· 무선

헬륨($HNT)은 탈중앙화 무선 네트워크 프로토콜로, 가장 초기이자 가장 유명한 DePIN 프로젝트 중 하나로, 2.5 억 달러의 자금 조달로 Filecoin과 함께 DePIN 경로 자금조달 순위에서 선두를 달렸습니다.

하위 DAO 헬륨 모바일($MOBILE)은 사용자에게 할인된 휴대전화 요금제 서비스를 제공하며, 최근 가격 급등으로 눈부신 신인으로 떠올랐습니다.

·에너지

Arkreen은 글로벌 탈중앙화 재생 에너지 데이터 네트워크로, 재생 에너지 장치에서 신뢰할 수 있고 검증 가능한 데이터를 토큰화하여 탄소 중립을 촉진합니다.

·인공지능

Render Network($RNDR)는 탈중앙화 GPU 랜더링 네트워크로, 유휴 GPU를 활용하여 영화, 애니메이션 랜더링을 지원하고, Stable Diffusion, Netflix 등과 협업합니다.

·서비스

Braintrust($BTRST)는 최초의 탈중앙화 인재 네트워크로, 최고 수준의 프리랜서 기술 인재와 대기업의 수요를 매칭합니다.

·센서

Hivemapper($HONEY)는 지도 네트워크로, 기여자들이 Hivemapper의 차량용 레코더를 통해 거리 뷰 이미지를 수집하여 최신 지도를 작성합니다.

DePIN 경로에 투자하려는 투자자는 주로 두 가지 방법으로 참여할 수 있습니다.

하나는 제품 및 장비를 구매하여 서비스를 제공하는 공급자로 참여하는 것으로, 토큰 보상을 통해 투자금 회수 및 수익을 얻습니다.

다른 방법은 관련 토큰을 구매하는 것으로, 상승 시장 기간에 프로젝트 팀이 판매된 장비 수익을 이용하여 가격을 자극하여 사람들이 제품과 장비를 계속 구매하도록 장려하며, 생태 네트워크의 신속한 발전을 촉진합니다.

그러나 DePIN 경로의 유동성 의지가 더 강력하며, 현재 관찰된 토큰 가격이 자주 급상승 및 급락하는 경향을 보이므로, 투자자는 스윙, 단계적 진입, 또는 그리드 거래를 고려할 수 있습니다.

또한, 우리는 수요자의 관점에서 DePIN의 가치 있는 서비스를 더욱 효율적으로 즐길 수 있습니다.

04 새로운 공중 체인과 이더리움 생태계

공중 체인은 암호화폐 산업의 기반 구조이며 가장 큰 기반 시설입니다. 블록체인 기술의 발전에 따라, 우리는 고성능 싱글 체인(병렬 EVM), 이더리움 재스테이킹, 캔쿤 업그레이드, 그리고 모듈화된 블록체인이 2024년에 주목해야 할 네 가지 주요 방향이 될 것으로 예상합니다. (모듈화된 블록체인은 이미 첫 번째 섹션에서 소개되었습니다.)

1. 병렬 EVM 공중 체인

최근에, Paradigm의 CTO Georgios는 2024년이 '병렬 EVM의 해'가 될 것이라고 제안했으며, Paradigm 내부에서도 적극적인 기술 탐구를 진행 중입니다.

EVM의 성능 병목은 거래를 순차적으로 처리한다는 점에서 오는데, 따라서 피크 시간에는 네트워크 혼잡과 지연이 발생하며, gas 경매 메커니즘은 높은 gas 비용을 야기합니다. 이는 이더리움을 사용하는 사용자들에게 가장 큰 골칫거리입니다.

EVM이 병렬 계산을 구현할 수 있다면, 네트워크 처리 속도와 시스템 처리량이 크게 향상되어 EVM의 성능과 효율성이 개선될 것입니다. 현재 구현된 솔루션은 주로 두 가지 방식이 있습니다:

1) 독립적으로 설계된 병렬 EVM 공중 체인 및

2) 트랜잭션을 실행하는 레이어2로 병렬 처리 레이어를 사용합니다

주목할만한 프로젝트:

·Sei ($SEI)

Sei는 트랜잭션을 위해 최적화된 Layer1로, 낙관적 병렬 방식을 채택하고, 최신 V2 버전에서는 병렬 EVM을 구현할 예정입니다. 동시에 Sei는 Cosmwasm 스마트 계약이 EVM 스마트 계약과 상호 작용할 수 있도록 하여 더 다양한 실행 환경을 제공합니다.

·Eclipse

Eclipse는 모듈화된 롤업 플랫폼으로, 가장 큰 특징은 솔라나를 이더리움으로 가져와 병렬 계산의 솔라나 가상 머신을 실행 레이어로, 이더리움을 결제 레이어로, Celestia를 DA 레이어로 사용하여 Risk Zero를 사기 증명에 사용하여 병렬 EVM 공중 체인을 만들어냅니다.

Eclipse는 현재 테스트넷에서 실행 중이며, 공식 웹사이트를 통해 테스트를 신청할 수 있습니다.

·루미오

루미오는 OP 롤업을 기반으로 한 Layer2로서, Aptos를 제 2계층 실행 계층으로 사용하기 위해 노력하고 Move 기반의 Aptos는 과거 일종의 영광을 누렸으며, 병렬 EVM 레이스에서 다시 빛을 볼 수 있을 것으로 기대됩니다.

루미오는 현재 이더리움에서 클로즈드 테스트를 진행 중이며, NFT 소유자 및 Liquidswap 사용자들에게 점진적으로 공개될 예정이며, 사용자는 테스트 자격을 주시하고 초기 테스트넷에 참여할 수 있습니다.

2. 이더리움 생태계

2023년에는 이더리움 Layer2가 급속한 발전을 이루며, 10여 개의 Layer2 메인넷이 출시되었습니다. L2Beat에 따르면, 이더리움 Layer2의 총 TVL은 이미 193.5억 달러에 이르렀으며, OP Stack 및 Polygon CDK는 하나의 Layer2 공공 체인을 출시하는 데 있어서 더욱 낮은 난이도를 제공하여, 따라서 더 많은 Layer2의 출시로 인해 총 TVL이 2024년에도 계속해서 증가할 것으로 예상됩니다.

1) 리스테이킹 나레이션

이더리움의 안전성을 활용한 Layer2 네트워크뿐만 아니라, EigenLayer는 어느 정도 이더리움의 노드를 활용하여, 새로운 공중 체인을 구축하는 데 편의를 제공했습니다.

EigenLayer는 이더리움을 기반으로 한 미들웨어 프로토콜로서, 리스테이킹 개념을 도입하여, 이더리움 노드가 당사의 징후 물 암호나 브릿지, 공중 체인으로 재착단할 때의 비용을 절감할 수 있도록 하며, 사용자는 다중 수익을 얻을 수 있습니다.

최근 시장에서는 Eigenlayer에 리스테이킹된 유동성을 새로운 Layer의 유동성 토큰 LRT로 교환하여, 리스테이킹 유동성 피하 LRTfi를 유도했습니다. 주목할 만한 프로젝트로는 다음이 있습니다:

·펜들 ($PENDLE)

펜들은 곧 ether.fi의 유동성 스테이킹 토큰 eETH를 출시할 예정이며, 사용자는 eETH를 Pendle의 LP에 예치하여, EigenLayer 및 EtherFi 포인트 및 다중 리스테이킹 수익을 얻을 수 있습니다.

·스웰

스웰은 LSDfi 프로토콜로서, 사용자는 ETH를 스테이킹하여 진주 및 스테이킹 수익을 얻을 수 있으며 진주는 에어드랍 토큰에 묶여있으며, 사용자는 ETH를 스테이킹한 후 rswETH를 받아 ETH의 유동성을 제공하고 추가 수익을 얻을 수 있습니다.

·파퍼 파이낸스

파퍼(Puffer)는 Eigenlayer 기반의 유동성 공급 프로토콜로, 고유의 Secure-Signer 도구와 RAV 기술을 통해 이더리움 및 Eigenlayer 네트워크의 블랙킹 문제를 해결하고 참여자에 안전한 이중 보상을 제공하며, 2024년에 본 네트워크를 론칭할 예정입니다.

2) 칸쿤 업그레이드

1월 4일 저녁, 제 178차 이더리움 코어 개발자 회의에서 테스트넷 Dencun 업그레이드 일정이 최종 확정되었으며, 칸쿤 업그레이드의 테스트넷 활성화 시간은 1월 17일에 시작될 예정입니다.

이번 칸쿤 업그레이드의 핵심 내용은 EIP-4844 제안의 시행으로, 해당 제안은 이더리움이 처리할 수 있는 트랜잭션 총량을 증가시키는 것을 목표로 하고 있습니다.

칸쿤 업그레이드 이전에 L2 트랜잭션은 L1 트랜잭션 Dalldata에 저장되었습니다. 이 방법은 비용이 높고 Calldata 공간이 제한적입니다.

칸쿤 업그레이드 이후, L1은 L2가 제출한 데이터를 새로운 "blob"이라는 위치에 저장하며, blob 저장소는 더 저렴하고 공간이 더 큽니다.

우리가 주목해야 할 점은, L2의 수입원은 본질적으로 사용자로부터 받은 가스 비용에서 이더리움에 지불한 가스 비용을 공제한 것인데, 칸쿤 업그레이드 이후에 L2가 이더리움에 지불하는 비용이 크게 감소하므로, L2의 수입 수준이 크게 증가할 수 있다는 것입니다.

따라서 칸쿤 업그레이드는 본질적으로 이더리움을 데이터 가능성 레이어로 사용하는 모든 Layer2에게 긍정적인 영향을 미칩니다. 이에는 Optimistic rollup, ZK rollup를 포함한 모든 Layer2가 속합니다.

다음 분기 동안, 칸쿤 업그레이드와 관련된 대상은 일정한 기초 수요 요인을 가지고 있습니다.

가장 뚜렷한 예로는 OP와 ARB가 있으며, 실제로 두 생태계 상의 원본 프로토콜도 일정한 상호작용 효과를 겪을 것으로 예상되며, OP에는 가장 큰 DEX인 Velodrome($VELO), ARB에는 GMX($GMX) 등이 있습니다.

또한 MetisDAO($METIS), Boba($BOBA) 등 작은 Optimistic rollup이나 Layer2도 수혜자로, MetisDAO는 Layer2에서 탈중앙화된 오더링을 하고자 하며, 복합적인 서사가 중첩된다는 점 또한 주목할 가치가 있습니다.

게다가 EIP-4844의 도입으로 인해 임시 저장 방식이 도입되었으며, 데이터는 Blob에 약 1 달간 임시로 저장된 후 삭제됩니다.

L2가 관련 데이터를 장기로 보유하려면, 다른 저장 공급 업체가 필요에 따라 저장하고, 이로 인해 탈중앙화 저장 트랙이 간접적으로 증가하게 되며, 이는 탈중앙화 저장 트랙에 유리한 영향을 미칩니다.

05 GameFi

GameFi 트랙은 현재 게임의 두 가지 분류가 있습니다:

1. 풀체인 게임(FOCG)

2. 비풀체인 게임(nft 자산+체인 이외 게임)

1. 풀체인 게임

풀체인 게임은 자산이 블록체인 상에 있을 뿐만 아니라, 게임의 상태 저장 및 실행 로직도 블록체인 상에 있는 것을 의미하며, 비풀체인 게임에 비해 풀체인 게임은 더 탈중앙화되어 있으며, 더 많은 조합성을 가지고 있습니다.

그러나 풀체인 게임은 현재 아직 초기 단계이며, 사용자 진입 장벽도 높기 때문에 관련 토큰 또는 NFT를 보유하는 데 매우 오랜 기간이 소요될 수 있습니다.

풀체인 게임(FOCG) 트랙의 두 가지 주요 게임 엔진:

1. MUD

2. Dojo

전자는 Op-stack에 속하며, 후자는 Starknet에 있습니다.

MUD 게임 엔진은 Lattice에 의해 출시되었으며, Lattice는 0xPARC의 하위 프로젝트입니다. 0xPARC는 풀체인 게임의 선구자인 Dark Forest 팀이 구성하였으며, 그들은 이더리움 재단과 Gitcoin의 기부를 받았습니다.

현재 MUD에서 운영 중인 Sky Stife 게임은 주목할 만하며, 지난 시즌에 패스를 얻지 못했으면, 이번 새 시즌을 놓치지 마십시오. 새 시즌은 1월 8일에 시작됩니다.

Dojo는 Starknet 네트워크 상에 풀체인 게임 엔진을 개발하도록 Loot Realms의 핵심 구성원, Cartridge의 창시자 및 Briq의 창시자들이 제안한 것입니다.

Cairo는 Solidity보다 효율성과 확장성이 더 높습니다. 이는 Dojo 주요 개발자들이 Op-stack이 아닌 Starknet을 선택한 이유입니다.

주목할 만한 프로젝트로는 Loot Realms 시리즈가 있습니다:

1. Realms: Eternum(샌드박스 전략 게임) - 이 게임에 참여하려면 Realms NFT를 구매해야 하며, 게임을 플레이하거나 Realms를 스테이킹하여 토큰 $Lords를 획득할 수 있습니다. 현재 게임은 아직 완전히 오픈되지 않았습니다.

2. Loot Survivor(텍스트형 Roguelike 게임) 및 Topology가 출시한 Shoshin - 게임은 이미 메인넷에 올라와 있으며 테스트넷에서 플레이할 수 있으며, 게임을 플레이하려면 적어도 25개의 $Lords를 사용해야 합니다.

2. 오프체인 게임

오프체인 게임이란 일부 게임 자산이 블록체인 상에 있는 게임을 가리키며, 현재 대부분의 NFT 관련 게임이 이 범주에 속합니다.

올해 NFT 시장이 침체되었지만 게임 부문의 NFT는 매우 활기차며, 일반적으로 프로젝트를 분석하는 방법은 세 가지 각도에서 이루어집니다:

1. 기술

2. 운영(범위)

3. 커뮤니티(심도)

가장 중요한 것은 2와 3이며, 1은 비교적 중요하지 않습니다.

주목할 만한 프로젝트: Matr1x

Matr1x는 web3 프리미엄 게임 플랫폼을 구축하려고 하며, 첫 번째 슈팅 게임을 이미 체험할 수 있으며, 관련 커뮤니티도 매우 활발하며, 거의 유일한 게임 제품 중 하나로, 커뮤니티 열기가 매우 높은 프로젝트입니다.

물론 이 게임은 다음과 같은 도전에 직면하고 있습니다: 웹2 사용자들을 어떻게 유치할 것인가? 왜냐하면 web3 사용자는 수가 제한되어 있으며, 대부분은 수익에만 관심을 갖고 게임에는 별로 관심이 없기 때문에, 프로젝트 측이 게임을 더 오래 지속시키려면 웹2 플레이어를 유치해야 합니다.

Matr1x의 접근 방식은: TikTok, Bilibili 라이브 방송, e스포츠 대회를 개최하는 것인데, 게임 데이터에 따르면, 그의 웹2 플레이어 비율이 꽤 높습니다.

Matr1x 참여 방법에는 두 가지가 있습니다:

1) NFT 스테이킹을 통한 토큰 획득

2) 후속 게임 이벤트 또는 베타 테스트 참여

Gamefi의 바람이 불면, 오프체인 게임이 먼저 주목받을 것이며, 전체 생태계 자금이 넘쳐흐를 때, 온체인 게임이 동반될 것입니다.

06 AI&Crypto

바이낸스 연구소의 보고서에 따르면, 2023년, 인공지능과 관련된 Web3 프로젝트의 자금 조달이 강력한 성장을 보였으며, 총 2.98 억 달러에 이르렀습니다. 이는 2016년부터 2022년까지의 AI 관련 프로젝트의 총 자금 조달액을 크게 능가합니다.

동시에, 2023년에는 AI 관련 토큰들이 전반적으로 BTC와 ETH를 이기는 모습을 보였습니다. 2023년은 전 세계적으로 AI의 해로운 해로운 해로고, AI가 Web2 세계에서의 중요성이 점차 강조됨에 따라, 우리는 또한 AI와 블록체인이 어떻게 결합될 수 있는지, 결합 방향은 무엇인지, 마지막으로 어떤 프로젝트에 주목해야 하는지에 대해 고민해야 합니다.

1、탈중앙화된 컴퓨팅 파워 네트워크

AI 모델의 수요가 커짐에 따라, 대형 언어 모델 또는 수요 상황에 맞게 맞춤화된 AI 모델 등, AI의 지능적 발전은 가장 근본적인 환경에 기반을 두고 있습니다.

대규모 교육은 이러한 교육의 핵심은 계산 파워 인데, 전통적인 대규모 모델 교육에서, 대형 모델의 교육 환경은 중앙 집중식 데이터 센터 환경에서 이루어지며, 고성능 컴퓨팅 장치를 클러스터로 사용하고 고속 네트워크로 연결하여 계산 작업을 공유합니다.

암호 환경에서는, 공유 컴퓨팅 파워와 유휴 대역폭을 통해 AI 모델의 교육에 더 많은 계산 파워를 제공할 수 있으며, 현재 AI&Crypto 결합의 탐색 방향 중 하나입니다.

Web3의 분산화 메커니즘은 AI가 가장 기본적인 측면에서 더 민주적이게 만들고, 분산화 배포, 교육 및 사용을 통해 AI를 더 잘 보호하면서 사용자 데이터 프라이버시를 더욱 효과적으로 보호할 수 있으며 동시에 데이터를 공유함으로써 보답을 받을 수 있는 기회가 있습니다.

그러나 주의할 점은, 탈중앙화된 컴퓨팅 파워 네트워크는 모델 교육에 있어서, 분산 거리로 인한 통신 지연이라는 결점을 가지고 있으며, 노드는 데이터 전송을 기다리는 데 더많은 시간을 소비해야하므로 효율적인 교육을 추구하는 모델에 대해선 적합하지 않습니다.

2、AI&Crypto 응용

Web2에서, AI의 유명한 응용 프로그램으로는 채팅 봇 Chat GPT, AI 검색 엔진 New bing, 이미지 생성 도구 Midjourney, 가상 캐릭터 AI 등이 있습니다. Crypto에서, AI가 앱 수준에서 Crypto와 결합하려면 다음 방향으로 발전할 수 있습니다:

1) RSS3와 같이 ChatGPT 모델 기반에 온체인 데이터와 Twitter, Reddit, Lens, Farcaster, Mastodon 등 데이터 소스를 결합하여 보다 크립토 네이티브이며 크립토 플레이어를 위한 요구에 집중한 채팅 봇 또는 AI 어시스턴트를 구축할 수 있습니다.

또는 0xScope와 같이 지식 그래프 기반의 AI 인지 모델을 구축하여 사용자가 AI 거래 어시스턴트 Scopechat을 통해 온체인 데이터를 이해하고 투자 및 거래 분석을 수행할 수 있습니다.

2) 생성적 AI는 또한 Web3 애플리케이션에 새로운 서사를 제공할 수 있으며 게임, 소셜 등 생태계에 가상 인물, 케릭터 AI 등 혁신적인 요소를 삽입하여 새로운 게임 플레이를 개발할 수 있습니다.

최근 Binance에서 상장한 두 가지 AI 관련 프로젝트를 보면 AI 레이스에 대한 긍정적인 전망이 높으며, 상장된 두 프로젝트는 각각 AI 이미지 생성 및 AI 가상 아이돌입니다. 이러한 모두는 Crypto에서 AI의 응용으로의 탐사입니다.

위에서 언급된 프로젝트 외에도 주목할만한 프로젝트는 다음과 같습니다:

1) Bittensor($TAO): 온체인 머신 러닝 네트워크를 기반으로한 블록체인 기반의 분산화된 머신 러닝, 블록체인 및 채굴 보상 메커니즘을 활용하여 AI 모델의 협업을 조정합니다;

2) FetchAI($FET): 블록체인 기반의 머신 러닝 플랫폼으로, 기존 제품을 Fetch.ai 토큰을 통해 AI에 연결시켜 기본 비즈니스 애플리케이션을 변경하지 않고 AI 액세스를 제공합니다;

3) Dynex($DNX): DynexSolve 칩 알고리즘을 기반으로한 신경 형태의 초급급 슈퍼 컴퓨팅 블록체인, 유용한 작업 증명 (PoUW) 방법을 제안하여 분산화 네트워크의 속도와 효율성을 향상시키며 머신 러닝, 핀테크, 생물 제약 등에 계산 능력을 제공합니다.

4) Grass: 분산 거버넌스 네트워크 포 each 네트워크를 판매하기 위해 자신의 사용되지 않는 네트워크 자원을 사내, 연구소 등에 판매할 수 있는 네트워크, Grass 구매자는 다양한 IP 주소에 액세스하기 위해 사용되지 않은 네트워크 자원을 찾으며 시장 조사 또는 네트워크 크롤링, AI 교육 등의 작업을 수행합니다;

5) Clore.ai($CLORE): GPU 판매 서비스를 제공하는 PoW 기반 GPU 계산 리스 플랫폼입니다. 사용자는 AI 트레이닝, 비디오 랜더링 및 암호화폐 채굴과 같은 작업에 GPU를 임대할 수 있으며 필요한 계산 능력 서비스를 제공합니다.

위 프로젝트의 경우 사용자가 심도 있는 참여를 희망하는 경우, 주요 참여 방법은 하드웨어 임대 또는 채굴입니다. 예를 들어, Grass는 현재 컴퓨터용 Chrome 플러그인 계정을 오픈했고, 사용자는 다운로드하고 등록한 후 Wifi를 통해 접속하여 포인트를 획들 수 있습니다. 이후 프로젝트가 코인을 출시하면 포인트에 따라 토큰을 획득할 수 있습니다.

（참고: 현재 AI&Crypto의 대부분 프로젝트는 탐색 단계에 있으며, 각 응용 분야에 특화된 결합 프로젝트가 있지만, 프로젝트 자체가 실제 수요를 갖고 있는지 주의 깊게 판별해야 합니다.）

07 MEME

코인 모바일 앱 경주는 암호화폐 분야의 독특한 분야로, 최근 몇 년 동안 널리 주목을 받았습니다.

MEME는 철자 오류($HODL)이나 구호(GM, LFG)일 수 있습니다;

MEME는 대중 문화에 반대하는 것일 수 있습니다(Doge, RFD);

MEME는 유동성이 넘치는 'Arbitrage(차익거래)'일 수 있습니다(Aidoge, Stark Inu가 Starknet에 에어드랍 예정이기에 예상).

이 경주의 특징은 전통적인 비즈니스 모델이나 구체적인 기술 응용이 아니라 커뮤니티의 공감과 문화 속성에 의존한다는 것입니다. MEME 경주의 코인 가치는 대부분 커뮤니티의 승인과 감정 연결에 따르며, 전통적인 자산 평가 모델이 아닙니다.

$PEPE로부터 부활한 Bear Market, 매우 유닉한 속성을 가진 $BITCOIN, 유치원 학년의 시작을 알리는 $BONK 및 Solana 창시자의 명제를 따르는 $Silly를 살펴보면, 강력한 MEME 코인은 일반적으로 다음과 같은 특징을 보입니다:

1. 문화 공감 및 커뮤니티 주도

MEME 경주의 코인은 일반적으로 인기 있는 인터넷 문화와 결합됩니다. 예를 들어 Doge코인($DOGE) 및 Shiba Inu 코인($SHIB)은 인기 있는 인터넷 미묘(meme) 또는 문화 상징에서 비롯되었습니다.

이러한 문화 공감은 인터넷 커뮤니티에서 전파되기 쉬우며, 많은 추종자와 지지자를 유치하며, 이들 코인의 가시성과 매력을 높이게 합니다.

2. 소셜 미디어 및 유명인 효과

소셜 미디어는 Meme 코인에 대한 영향력이 크며, Solana 창시자와 같은 유명인의 Silly Dragon($SILLY)에 대한 트윗은 해당 코인의 시가총액을 현저히 증가시킬 수 있습니다. 이러한 유명인 효과와 소셜 미디어의 확산은 일시적으로 어떤 코인의 인지도와 투자자들의 FOMO를 대대적으로 높일 수 있습니다.

3. 뉴스 보도 및 미디어 관심

뮤직 컨 아이콘은 그 독특한 이미지와 가끔은 기이한 이야기로 자주 뉴스 보도의 중심이 되며, 이로써 대중들의 해당 토큰에 대한 관심이 더욱 증가하게 되었습니다.

뮤지컬에 대해 더 이해해야 할 한 가지는 뮤지컬의 합의력이 어떻게되는지입니다, 즉 시장에서 얼마나 많은 사람들이 뮤지컬을 위해 지불할 의향이 있는지입니다.

뮤지컬의 초기 단계에서는 종종 사회 활동, IP 컨셉(인기에 편승), 프로젝트 팀의 강점, 문화적 배경 등의 "빈약한" 조건을 통해 해당 투자의 가치를 판단할 수 있으며, 이것은 초기에 뮤지컬을 투자하는 가장 큰 위험사항이며, 영원히 0이 되었거나 rug가 되었거나 둘 중 하나입니다.

뮤지컬이 성공적으로 "살아남게" 되면, 보유자 수, 거래량 및 K 라인 지원 등의 다양한 측면을 통해 해당 뮤지컬이 투자할 가치가 있는지 판단해 볼 수 있습니다(예: 트위터에서 해당 뮤지컬에 대한 언급이 점점 많아지는 경우).

뮤지컬이 점점 더 많은 사람들에게 알려지면, 그 합의력도 계속 강화됩니다. 영원히 0과 rug의 위험이 점차 감소할 것이며, 물론이며, 이 시기에 뮤지컬 수익은 할인되기 시작할 것입니다. 바로 말하자면, 위험과 수익이 공존한다는 것입니다.

전반적으로, 뮤지컬 트랙은 암호화폐 시장의 다양성과 문화 융합의 새로운 방향을 대표합니다. 이것은 단순히 투기적인 방향뿐만 아니라 문화 표현 및 커뮤니티 합의의 매체이기도 합니다. 더 많은 문화 요소와 창의성이 가입됨에 따라, 뮤지컬 트랙은 계속 성장할 전망이지만, 수반되는 위험도 무시할 수 없습니다.

따라서 일반 투자자들에게 있어서 뮤지컬 토큰의 문화적 속성을 이해하고 초기 칩을 확보하는 것뿐만 아니라, 자신만의 논리와 판단을 기르고 실행하는 것이 뮤지컬 트랙에 참여하는 핵심입니다.